Raizen становится гигантом сахарной и энергетической индустрии, приобретая Biosev за $670,3 млн.

Компания Raizen, бразильская организация, сотрудничающая с Royal Dutch Shell Plc и Cosan SA, согласилась на покупку управляемой Louis Dreyfus компании Biosev SA, которая занимается производством сахара и этанола, по информации издания "Рейтер".

Raizen заплатит акционерам Biosev 3,6 млрд реалов (670,3 млн долларов США), а также предоставит им 3,5% привилегированных акций Raizen и 1,49% обратно выкупаемых акций. Полная стоимость сделки не была раскрыта.

Эта покупка позволит Raizen укрепить свои позиции как крупнейшему производителю сахара в мире, особенно в свете роста цен на сахар, достигнувших самого высокого уровня за четыре года. Кроме того, сделка расширит присутствие Raizen на рынке энергетических ресурсов Южной Америки.

После завершения сделки, компания будет иметь под своим управлением 35 заводов в Бразилии, способных перерабатывать 105 млн тонн сахарного тростника ежегодно, что составляет 17% урожая в южно-центральном регионе Бразилии в сезоне 2019/2020 года. В том сезоне Biosev и Raizen произвели почти 5 млн тонн сахара и 3,84 млрд литров этанола.

«Это была замечательная возможность. У Biosev есть хорошие заводы, они хорошо работают. Проблема заключалась не в операционной деятельности, а в финансовой составляющей. Biosev обладает большой гибкостью в переключении с производства сахара на этанол. Это идеально соответствует нашей стратегии по расширению производства этанола», – сказал генеральный директор Raizen Рикардо Мусса "Рейтеру".

Raizen является одним из крупнейших дистрибьюторов топлива в Бразилии и Аргентине, и его чистая выручка в сезоне 2019/2020 года составила 120 млрд реалов. В последнее время компания также выразила свою заинтересованность с участием в аукционах по покупке заводов, принадлежащих бразильской государственной компании Petrobras.

Акции Biosev в Бразилии выросли на 6%, а акции Cosan SA, партнерской компании Shell в предприятии Raizen, поднялись на 4,4%.

Продажа Biosev является следующим шагом в перестройке Louis Dreyfus, после того, как в ноябре компания согласилась на продажу доли в 45% акций своего основного бизнеса по торговле товарами компании Louis Dreyfus Company B.V. (LDC) государственной инвестиционной компании ADQ из Абу-Даби.

Цена этой сделки с ADQ не была разглашена, однако было отмечено, что по крайней мере 800 млн долларов из выручки будет использоваться для погашения кредита на сумму 1 млрд долларов, ранее предоставленного LDC для спасения Biosev.

Долг Biosev в размере примерно 7,7 млрд реалов не включен в сделку и останется с его нынешними акционерами.

Компания также сообщила, что ведет переговоры с банками о рефинансировании долга на сумму около 4,13 млрд реалов, который останется после выплаты Raizen в размере 3,6 млрд реалов.

В рамках сделки между Raizen и Biosev также предусмотрены дополнительные выплаты, которые могут составить до 350 млн реалов и будут произведены акционерам Biosev после пятой годовщины закрытия сделки и будут зависеть от цен на сахар и этанол.

В течение многих лет у Louis Dreyfus рассматривали различные варианты решения проблемы огромного долга компании Biosev, включая поиск партнера или продажу компании.

Из-за того, что значительная часть долга Biosev была обязана в иностранной валюте, резкое снижение стоимости бразильского реала за последние два года только увеличило его долговое бремя.

$1 = 5.3704 реала